El conde don Pero Vélez y don Sancho el Deseado

En la corte de Castilla y León, probablemente en Burgos, la infanta doña Blanca y el conde don Pero Vélez se aman en secreto mientras el rey don Sancho proyecta para su hermana un matrimonio político y la vida palaciega se llena de retratos, cartas, rumores y celos. Los equívocos amorosos con doña Leonor, don Manrique y varios papeles mal entendidos hacen oscilar la acción entre esperanza y desengaño, hasta que Blanca y el conde reconocen finalmente su amor en medio de una corte dominada por la privanza y la sospecha. Durante las fiestas de San Juan, el rey descubre la relación clandestina, prende al conde y ordena su muerte, pero la presión del honor, del pueblo y de la conveniencia política lo llevan al final a casar a Blanca con don Pero y a colmarlo de nuevas mercedes.